5 Lý do Nhà đầu tư cần theo dõi dầu thô

Dầu thô có lẽ là mặt hàng mà các nhà đầu tư khắp thế giới quan sát chặt chẽ nhất. Thế giới đòi hỏi năng lượng, và dầu thô là điều cần thiết ở mọi quốc gia trên toàn cầu. Dầu là nguyên vật liệu trở thành xăng, dầu sưởi ấm, nhiên liệu máy bay phản lực, dầu diesel và nhiều sản phẩm khác khi nó đi qua quy trình lọc dầu.

Dầu là mặt hàng có tính chính trị cao; giá của nó có thể làm cho hoặc phá vỡ các chính phủ trên thế giới.

Trong khi các quốc gia sản xuất vui vẻ khi giá cao, người tiêu dùng sẽ được lợi từ giá thấp. Chính trị của dầu cũng phức tạp như cấu trúc của thị trường dầu gây ra giá lên xuống.

Trước năm 2004, dầu thô NYMEX tương lai không bao giờ giao dịch trên $ 41. 15. Trong năm 2008, nó đạt đến mức cao nhất mọi thời đại là 147 đô la. 27 và trên $ 100 mỗi thùng vào tháng 6 năm 2014 trước khi nguồn cung dầu đá phiến lớn ở Bắc Mỹ khiến giá giảm. Giá cao hơn đã tạo ra sản xuất mới để đưa ra thị trường vì nó tạo ra môi trường để khai thác dầu đắt tiền hơn từ lớp vỏ trái đất. Vào cuối tháng 10 năm 2016, giá dầu giao dịch quanh mức $ 50 / thùng, cao hơn giá trước đây của năm 2004.

Hơn hai mươi phần trăm trữ lượng dầu mỏ của thế giới nằm trong khu vực chính trị hỗn loạn nhất trên trái đất, Trung Đông. Quốc gia có trữ lượng lớn nhất là một quốc gia khác ít ổn định hơn, Venezuela.

Hoa Kỳ và Nga là hai nhà sản xuất dầu quan trọng với trữ lượng đáng kể. Tuy nhiên, phần lớn sản lượng dầu của thế giới là từ các thành viên của tập đoàn dầu quốc tế, OPEC.

Giá dầu thô có ảnh hưởng to lớn đến các thị trường khác trong tất cả các loại tài sản. Phải mất năng lượng để sản xuất hầu hết các mặt hàng.

Vì vậy, dầu là chi phí của hàng hoá bán thành phần trong chi phí sản xuất của nguyên liệu khác. Nhiều công ty kinh doanh trên thị trường chứng khoán trên toàn thế giới là nhà sản xuất hoặc người tiêu dùng dầu mỏ hoặc có liên quan đến ngành công nghiệp dầu mỏ. Mối liên hệ giữa giá của các mặt hàng năng lượng và các công ty thăm dò và khai thác dầu, các công ty bảo dưỡng dầu, và các công ty lọc dầu là trực tiếp. Khi nói đến người tiêu dùng, giá dầu trở thành đầu vào chi phí quan trọng cho các nhà sản xuất và các doanh nghiệp khác đòi hỏi năng lượng trong kinh doanh hàng ngày.

Các loại tiền tệ có mối quan hệ lành mạnh với giá dầu. Do đồng USD là đồng tiền dự trữ của thế giới và là cơ chế định giá chuẩn cho dầu trên toàn thế giới, một đồng đô la mạnh và ổn định có xu hướng làm cho giá năng lượng hạ thấp xuống, và một đồng đô la yếu thực hiện ngược lại. Các loại tiền tệ của các nước sản xuất dầu có xu hướng tăng lên khi dầu tăng cao khi doanh thu tăng.

Cuối cùng, các sản phẩm có thu nhập cố định có thể di chuyển cùng với giá dầu thô. Lạm phát ảnh hưởng đến giá trái phiếu và năng lượng có thể là một dấu hiệu báo hiệu áp lực lạm phát. Lãi suất cao hơn có xu hướng làm giảm giá dầu khi chi phí cho việc tăng giá hàng tồn kho.

5 lý do mỗi nhà đầu tư nên theo dõi giá dầu thô

Có 5 lý do quan trọng khiến mỗi nhà đầu tư nên theo dõi giá dầu thô ngay cả khi họ không mua bán hoặc đầu tư vào hàng hoá.

Lý do Một: Chính trị

Phần lớn sản lượng giá rẻ của thế giới nằm ở một số khu vực có nhiều thách thức về chính trị nhất trên thế giới. Hơn 50 phần trăm trữ lượng nằm ở Trung Đông. Venezuela có trữ lượng lớn nhất về năng lượng của trái đất. Ngoài ra, Nga có trữ lượng dầu đáng kể và khả thi. Chính trị của dầu thô là một lý do quan trọng cho biến động giá cả trong những thập kỷ gần đây.

Vào cuối những năm 1970, các dòng xăng ở Hoa Kỳ là do những thay đổi chính trị ở Trung Đông, cụ thể là ở Iran trong cuộc cách mạng Hồi giáo. Gần đây hơn, vào năm 2010, mùa xuân Ả Rập đã thay đổi chính trị ở nhiều quốc gia ở Trung Đông, dẫn đến những lo ngại rằng nguồn cung cấp hoặc các tuyến vận tải sẽ bị ảnh hưởng.

OPEC, Tổ chức các nước xuất khẩu dầu mỏ, là một tổ chức thương mại đóng vai trò là một cartel. Các thành viên tập trung vào việc đạt được giá ổn định cao nhất có thể cho dầu vì lợi ích của các quốc gia sản xuất và những người đầu tư vốn vào thăm dò, sản xuất, dịch vụ dầu khí và các ngành tinh chế của kinh doanh xăng dầu toàn cầu.

Điểm mấu chốt là năng lượng là mặt hàng chủ lực tạo ra sức mạnh cho các quốc gia trên thế giới. Sự lãnh đạo của các nước sản xuất phụ thuộc vào nguồn thu từ dầu mỏ trong khi các nước tiêu thụ dựa vào luồng dầu để đáp ứng các yêu cầu về năng lượng. Những yếu tố này làm cho dầu thô là một mặt hàng chính trị cao và những thay đổi trong giá cả hàng hóa năng lượng sẽ ảnh hưởng đến danh mục đầu tư của tất cả các nhà đầu tư.

Lý do thứ hai: Kinh tế

Tất cả các mặt hàng là động vật kinh tế, và dầu không phải là ngoại lệ. Giá dầu có xu hướng tăng đến mức mà sản lượng cao hơn sẽ đáp ứng mọi nhu cầu và dự trữ tăng. Khi nguồn cung cấp quá mức phát triển ở mức giá cao, nhu cầu có xu hướng giảm khiến giá lên cao và xuống thấp hơn. Khi giá giảm, sản xuất sẽ giảm. Cuối cùng, dầu sẽ rơi xuống mức giá nơi hàng tồn kho bắt đầu giảm và nhu cầu tăng lên. Vì sản lượng thấp hơn ở mức giá thấp nên hình thức đáy và chu kỳ bắt đầu lại từ đầu. Lý thuyết kinh tế cổ điển hoạt động trong dầu thô và tất cả các thị trường nguyên liệu.

Là một mặt hàng phổ biến, giá dầu có những ảnh hưởng quan trọng đối với tất cả các loại tài sản khác. Trong các mặt hàng, sản xuất kim loại, khoáng sản, nông sản, và các nguyên liệu khác đều phụ thuộc vào nguồn cung cấp năng lượng cho sản xuất. Dầu thường là một chi phí đầu vào quan trọng trong việc sản xuất các mặt hàng khác; do đó giá cả của nó ảnh hưởng đến giá của các nguyên liệu khác.Trên thị trường chứng khoán, có rất nhiều công ty liên quan đến dầu mỏ tạo nên vũ trụ rộng lớn của các cổ phiếu, do đó giá dầu đang tăng lên sẽ góp phần làm lợi nhuận của công ty và thị trường tiêu thụ hàng hóa năng lượng sẽ dẫn đến sự sụt giảm trong thu nhập. Các chỉ số chứng khoán chủ yếu có xu hướng tương quan với giá dầu. Cuối cùng, dầu cao hơn có thể là lạm phát. Tỷ lệ lạm phát là một trong những yếu tố quyết định chính của thu nhập cố định hoặc giá nợ.

Khi nói đến bối cảnh kinh tế toàn cầu, giá dầu thô là một biến đáng kể.

Lý do thứ ba: Công nghệ

Công nghệ đóng một vai trò quan trọng khi nói đến giá dầu thô. Khi giá dầu tăng cao, nhu cầu ô tô sử dụng ít xăng tăng lên. Trong những năm gần đây, công nghệ đã đề cập đến giá dầu trên mức 100 đô la khi các loại xe hybrid và điện mới trở nên phổ biến hơn. Thêm vào đó, việc tăng giá dầu nóng và các sản phẩm khác có xu hướng gây ra đầu tư vào các công nghệ mới trong lĩnh vực năng lượng như nguồn năng lượng mặt trời, gió và thủy điện.

Công nghệ đáp ứng được tính kinh tế của dầu. Khi giá dầu sụt giảm, doanh số bán ô tô tiêu thụ nhiều nhiên liệu hơn như xe SUV và các loại xe chạy bằng gas khác có xu hướng gia tăng. Thêm vào đó, khi giá dầu đi xuống, những tiến bộ kỹ thuật trong khoan khai thác có thể hạ giá thành. Khi giá dầu giảm mạnh từ 2014-2016, nó đã giảm xuống dưới mức sản xuất ở nhiều vùng sản xuất của Hoa Kỳ. Các giàn khoan ngang đã thay thế giàn khoan theo chiều dọc và cải thiện hiệu suất đầu ra, giảm tổng chi phí sản xuất làm cho dầu thô Bắc Mỹ cạnh tranh hơn so với các nhà sản xuất chi phí thấp. Trong khi tổng số các giàn khoan hoạt động đã giảm, thì những chiếc còn lại vẫn sản xuất thêm dầu với chi phí thấp hơn. Như bạn thấy, có một góc độ công nghệ quan trọng đối với dầu thô và sự phát triển của các công nghệ mới có thể làm thay đổi phương trình cơ bản đối với dầu thô và các thị trường nguyên liệu thô khác.

Lý do 4: Cơ hội

Thị trường dầu thô có một lịch sử lâu dài tạo ra cơ hội. Các nền kinh tế của Texas và Oklahoma, cả hai nước sản xuất dầu quan trọng ở U. S., đều theo truyền thống trải qua giai đoạn bùng nổ và bứt phá với những thay đổi về giá dầu. Sự biến động của dầu tạo ra cơ hội cho nhiều doanh nghiệp khác ở các bang này khi có sự gia tăng giá của mặt hàng năng lượng. Trong các thị trường bò đực, người lao động đã đổ xô đến những khu vực này làm cho giá cả trên thị trường bất động sản địa phương đánh giá cao. Ngược lại, thị trường gấu đã có hiệu ứng ngược lại. Texas và Oklahoma là những gì xảy ra trên toàn thế giới ở những khu vực giàu trữ lượng dầu mỏ và có công nghệ để chiết xuất hàng hoá năng lượng từ trái đất.

Khi giá dầu giảm, nó cũng trình bày một số khu vực trên thế giới với cơ hội tăng trưởng. Trên cơ sở kinh tế vi mô, dầu thấp hơn có nghĩa là hóa đơn năng lượng thấp hơn cho người tiêu dùng và thu nhập dùng một lần để chi tiêu. Chi phí năng lượng thấp hơn cũng làm cho chi phí sản xuất trong ngành chế tạo giảm, tăng lợi nhuận cho một số công ty.

Giá dầu cao hoặc thấp có thể tạo ra cơ hội cho các khu vực khác nhau của nền kinh tế trên toàn cầu. Chúng tôi cảm thấy những ảnh hưởng của những khả năng này hoặc thay đổi trực tiếp trong danh mục đầu tư của chúng tôi.

Lý do Năm: Lợi ích

Lợi ích của dầu thô có thể làm thay đổi quyết định kinh doanh của nhiều công ty, do đó ảnh hưởng đến giá cổ phiếu. Ví dụ, giá dầu thấp hơn có thể khuyến khích nhà sản xuất một sản phẩm để thuê thêm người lao động, tăng sản xuất và thậm chí cắt giảm giá thành sản phẩm hoàn thiện khi biên lợi nhuận của họ phát triển. Ngoài ra, giá dầu cao hơn có thể khiến cùng một nhà sản xuất tăng giá và cắt giảm nhân viên hiện có.

Giá dầu thô là một trong những biến số quan trọng nhất của nhiều công ty kinh doanh trên sàn giao dịch chứng khoán. Vì vậy, vì các công ty này theo dõi giá của hàng hoá năng lượng và đôi khi thay đổi kế hoạch kinh doanh của công ty để phản ánh sự thay đổi của giá dầu, tất cả các nhà đầu tư phải theo dõi hàng hoá quan trọng này. Thành công như là một nhà đầu tư phụ thuộc vào việc giải thích và dự đoán những thay đổi trong các xu hướng vĩ mô và kinh tế vi mô. Khi nói đến giá dầu thô, hàng hóa biến động cao có thể thay đổi những mô hình đó, và mọi nhà đầu tư đều cần phải theo dõi dầu thô và hiểu các yếu tố sẽ đẩy giá dầu lên cao.