Video: Chase Pushed Minorities Into Subprime Loans - Former Banker 2025
Washington Mutual là ngân hàng tiết kiệm và cho vay bảo thủ. Trong năm 2008, nó đã trở thành ngân hàng lớn nhất không thành công trong lịch sử của U. Đến cuối năm 2007, WaMu có hơn 43.000 nhân viên, 2, 200 chi nhánh tại 15 bang và 188 đô la. 3 tỷ tiền ký quỹ. Khách hàng lớn nhất của nó là cá nhân và doanh nghiệp nhỏ.
Gần 60 phần trăm kinh doanh của nó đến từ ngân hàng bán lẻ, và 20 phần trăm đến từ thẻ tín dụng.
Chỉ có 14% là từ các khoản vay mua nhà, nhưng điều này đủ để phá hủy phần còn lại của hoạt động kinh doanh. Đến cuối năm 2008 nó bị phá sản.
Tại sao WaMu thất bại
Washington Mutual thất bại vì năm lý do. Thứ nhất, nó đã làm rất nhiều việc kinh doanh ở California. Thị trường nhà ở ở đó đã làm tồi tệ hơn các khu vực khác của đất nước. Năm 2006, giá trị gia đình trên cả nước bắt đầu giảm. Đó là sau khi đạt mức tăng trưởng 20% mỗi năm trong năm 2004.
Đến tháng 12 năm 2007, giá trị gia đình trung bình của quốc gia giảm xuống còn 9,8%. Giá nhà đất cuối cùng đã giảm trong thời kỳ Đại suy thoái. Trên toàn quốc, đã có khoảng 10 tháng kiểm kê nhà ở. Tại California, có khoảng thời gian tồn kho chưa bán hết 15 tháng. Thông thường, nhà nước có sáu tháng kiểm kê.Đến cuối năm 2007, nhiều khoản vay đã chiếm hơn 100% giá trị của nhà. WaMu đã cố gắng để được bảo thủ. Nó chỉ viết 20 phần trăm các khoản thế chấp của nó ở tỷ lệ cho vay lớn hơn 80 phần trăm.
Lý do thứ hai cho sự thất bại của WaMu là nó đã mở rộng nhánh của nó quá nhanh. Do đó, tại các địa điểm nghèo nàn ở quá nhiều thị trường. Kết quả là, nó đã tạo ra nhiều khoản vay thế chấp dưới chuẩn đối với người mua không đủ tiêu chuẩn.
Thứ ba là sự sụp đổ vào tháng 8 năm 2007 của thị trường thứ cấp đối với chứng khoán cầm cố thế chấp.
Giống như nhiều ngân hàng khác, WaMu không thể bán lại các khoản thế chấp này. Giảm giá nhà có nghĩa là họ đã được nhiều hơn những ngôi nhà có giá trị. Ngân hàng không thể huy động được tiền mặt.
Trong quý 4 năm 2007, nó đã viết xuống $ 1. 6 tỷ trong trường hợp thế chấp. Quy định của ngân hàng đã buộc phải dành một khoản tiền mặt để bù đắp những khoản lỗ trong tương lai. Kết quả là, WaMu báo cáo lỗ 2 tỷ đô la cho quý. Lỗ ròng của nó trong năm là 67 tỷ đô la. Nó đã thu hẹp lợi nhuận năm 2006 là 3 đô la. 6 tỷ. (Nguồn: WaMu Báo cáo thường niên 2007)
Thứ tư là ngày 15 tháng 9 năm 2008, phá sản của Lehman Brothers. Người gửi tiền WaMu hoảng hốt khi nghe điều này. Họ rút 16 đô la. 7 tỷ trong số tiền tiết kiệm và tài khoản kiểm tra của họ trong 10 ngày tới. Đó là 9% tiền gửi của WaMu. Tổng công ty Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang cho biết ngân hàng này đã không có đủ tiền để thực hiện các hoạt động hàng ngày. Chính phủ bắt đầu tìm kiếm người mua.Để biết thêm thông tin, hãy xem Lịch trình Khủng bố Tài chính 2008.
Thứ năm là kích thước vừa phải của WaMu. Nó không đủ to để quá lớn để thất bại. Kết quả là Kho bạc Hoa Kỳ hoặc Cục Dự trữ Liên bang sẽ không bảo lãnh nó như Bear Stearns hay American International Group.
Ai đã qua Washington Mutual?
Vào ngày 25 tháng 9 năm 2008, FDIC tiếp quản ngân hàng và bán nó cho JPMorganChase với giá 1 đô la. 9 tỷ đồng.
Ngày hôm sau, Washington Mutual Inc, công ty cổ phần của ngân hàng, tuyên bố phá sản. Đây là vụ phá sản lớn thứ hai trong lịch sử, sau khi Lehman Brothers.
Trên bề mặt, dường như JPMorganChase có một thỏa thuận tốt. Nó chỉ trả 1 đô la. 9 tỷ cho khoảng 300 tỷ USD tài sản. Tuy nhiên, Chase đã phải ghi lại 31 tỷ USD nợ xấu. Nó cũng cần huy động thêm 8 tỷ đô la để giữ cho ngân hàng đi vào hoạt động. Không có ngân hàng nào khác chào giá trên WaMu. Citigroup, Wells Fargo, và thậm chí cả Banco Santander Nam Mỹ đã thông qua nó.
Nhưng Chase muốn mạng của WaMu gồm 2, 239 chi nhánh và cơ sở tiền gửi mạnh. Việc mua lại đã cho nó một sự hiện diện ở California và Florida. Nó thậm chí còn đề nghị mua ngân hàng vào tháng 3 năm 2008. Thay vào đó, WaMu đã chọn một công ty đầu tư trị giá 7 tỷ đô la của TPG,
Ai chịu thua lỗ?
Trái chủ, cổ đông và nhà đầu tư ngân hàng đã phải chịu những tổn thất lớn nhất.
Các nhà đầu tư trái phiếu đã mất tất cả 30 tỉ đô la vào khoản đầu tư của họ trong WaMu. Hầu hết các cổ đông đều bị mất tất cả, trừ hai xu hai cổ phiếu.
Những người khác đánh mất mọi thứ. Ví dụ, Tập đoàn Texas Pacific mất toàn bộ 1 đô la. 35 tỷ đầu tư. Công ty cổ phần WaMu kiện JPMorgan Chase truy tố 4 tỷ USD tiền ký quỹ. Deutsche Bank
đã kiện WaMu với khoản bồi thường 10 tỷ đô la đối với chứng khoán thế chấp đã qua đời. Nó nói rằng WaMu biết rằng họ đã lừa dối và nên mua lại. Không rõ ràng liệu FDIC hoặc JPMorgan Chase có chịu trách nhiệm về những tuyên bố này hay không. TPG mất $ 1. 35 tỷ đồng đầu tư. (Nguồn: "Câu chuyện bên trong của WaMu - Ngân hàng Thế giới thất bại trong Lịch sử Hoa Kỳ", CNBC, ngày 20 tháng 6 năm 2012. "4 Cách Washington Mutual Still Matters," Forbes, ngày 22 tháng 2 năm 2012. " WaMu bị tịch thu, "The Wall Street Journal, 26 Tháng Chín, 2008.)
Các khoản Miễn Trừ Phá Sản có ảnh hưởng như thế nào đối với các vụ Phá sản được áp dụng và sử dụng trong các Chương 13 và Chương 11
Chương 11 và Chương 13 Các trường hợp.
Có thể Phá sản Phá sản của bạn bị Từ chối?
ĐốI với hầu hết những người nộp đơn khai phá sản, việc giải tỏa là mục đích. Nhưng điều gì xảy ra nếu tòa án bác bỏ việc phá sản của bạn?
Phá Sản Phá Sản
ĐọC về các khoản miễn trừ phá sản liên bang, hoặc tài sản mà con nợ được giữ lại cho một khởi đầu mới sau khi nộp đơn xin phá sản .