Hướng dẫn đầu tư ở Trung Đông

Trung Đông đã trở thành một điểm đến đầu tư phổ biến, với nguồn tài nguyên năng lượng phong phú và dân số tăng nhanh. Trong khi nhiều nước trong khu vực dựa vào dầu thô để hỗ trợ sự tăng trưởng của họ, một số chính phủ dự đoán tương lai đã sử dụng các khoản thặng dư ngân sách lớn về mặt lịch sử cho các công trình công cộng và các dự án khác nhằm kích thích nền kinh tế trong nước của họ. Những người khác đã có những thay đổi có thể khuyến khích đầu tư và tăng trưởng trong những năm tới.

Trong bài này, chúng ta sẽ xem xét kỹ hơn về nền kinh tế Trung Đông và cách các nhà đầu tư có thể tiếp cận với ETFs, ADRs, và các cổ phiếu nước ngoài.

Đầu tư rộng rãi ở Trung Đông

Cách tốt nhất để tiếp cận rộng rãi với Trung Đông là mua các quỹ giao dịch (ETFs) nhằm vào khu vực nói chung. Ví dụ: Quỹ Tiết kiệm Giống Nhu cầu Trung Đông WisdomTree (GULF) cung cấp sự tiếp xúc rộng rãi với các nước như UAE (24%), Qatar (24%) và Kuwait (21%) trong các ngành như tài chính (60%), viễn thông (24%) và công nghiệp (9%). Với tỷ lệ chi tiêu 0. 88% và đánh giá Morningstar mạnh, ETF mang lại một cách tuyệt vời cho các nhà đầu tư tiếp cận khu vực, mặc dù thanh khoản hạn chế và tài sản trị giá 20 triệu USD có thể là mối lo ngại đối với một số nhà đầu tư.

Các chỉ số thị trường Vùng Vịnh Chỉ số ETF (MES) là một lựa chọn khác cho các nhà đầu tư, tiếp xúc với nhiều quốc gia và ngành, mặc dù nó có tỷ lệ chi phí 1%.

Trong khi đó, các ETF khác như SPDR S & P đang nổi lên ở Trung Đông và Châu Phi ETF (GAF) lại có mức độ tiếp xúc giới hạn đối với khu vực, với hơn 75% số người ở Nam Phi. Tuy nhiên, cuối cùng, ETFs này cung cấp cho các nhà đầu tư một cách dễ dàng để đa dạng hóa vào các cổ phiếu ở Trung Đông mà không cần mua ETFs cá nhân của quốc gia hoặc American Depository Receipts ("ADRs") trong khu vực.

Đầu tư vào ETF của các quốc gia cá nhân

Các nhà đầu tư muốn tiếp xúc trực tiếp với thị trường Trung Đông có thể đầu tư trực tiếp vào một số quốc gia. Trong khi đầu tư vào các quốc gia riêng lẻ có thể có nhiều nguy cơ do sự đa dạng hóa thấp hơn, nó sẽ cho phép các nhà đầu tư lựa chọn có chọn lọc các cơ hội cụ thể thay vì đầu tư ở một số nước trong khu vực. Những người khác đang tìm kiếm sự tiếp xúc cụ thể hơn với các công ty riêng lẻ trong từng quốc gia cũng có thể cân nhắc việc mua ADR, cho phép các công ty nước ngoài niêm yết trên thị trường chứng khoán của U.

Một số quốc gia phổ biến bao gồm:

Ai Cập

- Ai Cập là một trong những nền kinh tế lớn nhất và phát triển nhất ở khu vực Trung Đông, với tổng sản phẩm quốc nội (GDP) là 272 tỷ đô la vào năm 2013. Với tỷ lệ chi tiêu là 0,98%, Thị trường Vectors Egypt Index ETF (EGPT) đại diện cho cách dễ dàng nhất để đạt được sự phơi bày với nền kinh tế của đất nước ở Hoa Kỳ.

Israel

• - Israel được coi là một trong những nước tiên tiến nhất ở Trung Đông trong cả phát triển kinh tế và công nghiệp. Với 63 cổ phiếu trong danh mục đầu tư, iShares MSCI Israel Capped ETF (EIS) là cách dễ dàng nhất để các nhà đầu tư có thể tiếp cận với đất nước, mặc dù hơn 20% cổ phần của Teva Pharmaceuticals Inc. (TEVA). Thổ Nhĩ Kỳ
• - Thổ Nhĩ Kỳ là một trong những nền kinh tế hứa hẹn nhất trên thế giới, với tăng trưởng GDP 1% trong năm 2013, đóng vai trò trung gian chính giữa châu Âu và châu Á. Với tỷ lệ chi phí là 63% và quản lý 350 triệu đô la, Quỹ Chỉ số Thổ Nhĩ Kỳ của Thổ Nhĩ Kỳ iShares (TUR) vẫn là lựa chọn phổ biến nhất cho các nhà đầu tư muốn tiếp xúc với đất nước. Rủi ro quan trọng và những cân nhắc khác
• Trung Đông vốn có rủi ro cao hơn các thị trường phát triển, với xung đột về khủng bố và dầu là những vấn đề truyền thống trong khu vực. Cái gọi là "mùa xuân Ả Rập" đã dẫn đến việc lật đổ lãnh đạo Ai Cập, dẫn tới một nền kinh tế bị đình trệ và một số thiệt hại cho các nhà đầu tư trong khu vực. Nhiều nước cũng dựa vào dầu thô để bổ sung vào thu nhập của nhà nước, có nghĩa là sự biến động của giá cả do những khám phá mới hoặc công nghệ có thể tác động đáng kể đến tăng trưởng kinh tế.

Rủi ro từ những sự kiện này có thể được giảm nhẹ bằng cách đa dạng hoá các quốc gia khác nhau trong khu vực bằng cách sử dụng ETF, như những gì đã đề cập ở trên, nhưng các nhà đầu tư nên chắc chắn bao gồm các cổ phiếu ở Trung Đông chỉ là một phần trong danh mục tổng thể của họ.