Là Lựa chọn Kinh doanh trong một tài khoản IRA Kết thúc?

Bộ Lao động Hoa Kỳ đang sẵn sàng hành động để hạn chế khả năng sử dụng các lựa chọn của chúng tôi trong tài khoản IRA. Đó là đặc biệt đáng sợ bởi vì các lựa chọn được sử dụng để giảm rủi ro. Tôi không thể hiểu tại sao rất nhiều chuyên gia thị trường và các thực thể chính phủ không hiểu rằng một thực tế đơn giản về các lựa chọn. Có quá nhiều người tin rằng các lựa chọn là những công cụ chủ yếu được sử dụng bởi những người đánh bạc.

Đạo luật về Bảo đảm Lợi tức Hưu Trí của Người lao động (ERISA) yêu cầu người ủy thác kế hoạch hưu bổng thực hiện một số công việc cần thiết nhất định đối với các nhà cung cấp dịch vụ và lập kế hoạch đầu tư. Điều này giúp đảm bảo rằng người ủy thác hoạt động vì lợi ích cao nhất của người tham gia kế hoạch. Thật tốt. Tuy nhiên, trong một nỗ lực để hạn chế khả năng của những người ủy thác này để đưa ra các khuyến nghị không phù hợp, cảm thấy như thể là Bộ Lao động đang "ném đứa trẻ bằng nước tắm" bằng cách làm cho rất khó khăn cho các cá nhân tiếp tục sử dụng các lựa chọn trong các tài khoản hưu trí .

- Bộ Lao động Hoa Kỳ (DOL) đã đề xuất một luật mới mà nó tin rằng sẽ giảm xung đột lợi ích giữa các chuyên gia tài chính / các công ty và các nhà đầu tư bán lẻ tìm kiếm lời khuyên về hưu trí bằng cách thiết lập một tiêu chuẩn "lợi ích tốt nhất" áp dụng khi tư vấn cho kế hoạch nghỉ hưu nhất định và cá nhân hưu trí tài khoản ("IRAs").

Quy tắc này có một cái nhìn rộng về những gì "tư vấn" có nghĩa là và áp đặt các điều kiện rất chi tiết và phức tạp về môi giới, như TD Ameritrade, khi phục vụ IRAs. TD Ameritrade không phản đối việc hoạt động vì lợi ích tốt nhất của khách hàng khi chúng tôi cung cấp lời khuyên cá nhân. Tuy nhiên, những điều kiện này sẽ ảnh hưởng đáng kể đến cách chúng tôi giao tiếp với khách hàng của chúng tôi và những lựa chọn đầu tư hiện có sẵn cho họ trong IRA của họ. Một tác động như vậy là một hạn chế nghiêm trọng đối với khả năng lựa chọn thương mại và tiếp cận với giáo dục có liên quan đến lựa chọn trong một IRA.

Với quy tắc này, nhiều công cụ, nghiên cứu và dịch vụ thông tin trước đây được coi là hướng dẫn hoặc giáo dục có thể được coi là "lời khuyên" và phải tuân theo tiêu chuẩn "quan tâm tốt nhất" được ủy thác. Nếu không có thay đổi đối với quy tắc hiện tại, điều đó có nghĩa là tài khoản của bạn, nếu được coi là một nhà môi giới tư vấn IRA, sẽ không còn đủ điều kiện để mua bán quyền chọn.

Để bạn tiếp tục mua bán các lựa chọn trong IRA của mình theo luật đề xuất, TD Ameritrade chắc chắn sẽ cần hạn chế đáng kể sự hỗ trợ, công cụ và các nguồn lực giáo dục của IRAs để họ không bị coi là một nhà môi giới tư vấn IRA.Hoặc, tài khoản của bạn có thể được chuyển đổi thành tài khoản tư vấn đầu tư có lệ phí, trong đó các lựa chọn giao dịch vẫn sẽ được phép.

Phương pháp tiếp cận đầu tiên có thể giới hạn khả năng của bạn để đưa ra các quyết định kinh doanh thông tin và thứ hai có thể làm tăng chi phí của bạn.

Chủ đề quan trọng này đã được thảo luận rộng rãi trên báo chí. Ví dụ:

The New York Times

(ngày 14 tháng 4 năm 2015) mô tả các thay đổi quy tắc được đề xuất.

Bài viết NTY này

• (ngày 18 tháng 9 năm 2015) thảo luận về lý do tại sao cần thay đổi quy tắc và cách các nhà đầu tư ít phức tạp hơn có thể được bảo vệ khỏi ngành môi giới. Tôi đồng ý rằng ngành công nghiệp không đối xử công bằng với khách hàng, nhưng không có lý do để ngăn chặn một nhà đầu tư được đào tạo tốt để phòng ngừa rủi ro (giảm rủi ro) với các lựa chọn. Finra (cơ quan quản lý ngành công nghiệp tài chính) cho biết quy tắc ủy thác của DOL là
  sai lệch, gây nhầm lẫn.