Giới thiệu về thị trường tiền tệ tương lai

Tương lai tiền tệ là hợp đồng tương lai, trong đó tài sản cơ bản là tỷ giá hối đoái, chẳng hạn như tỷ giá hối đoái của đồng Euro với đô la Mỹ, hoặc tỷ giá hối đoái của Anh Quốc sang đồng đô la Mỹ. Tương lai tiền tệ cơ bản giống như tất cả các thị trường kỳ hạn khác (chỉ số và tương lai hàng hoá), và được giao dịch theo cách tương tự.

Tương lai dựa trên các loại tiền tệ tương tự như các thị trường tiền tệ thực tế (thường được gọi là Forex), nhưng có một số khác biệt đáng kể.

Ví dụ, tiền tệ tương lai được giao dịch thông qua các giao dịch, chẳng hạn như CME (Chicago Mercantile Exchange), nhưng thị trường tiền tệ được giao dịch qua các công ty môi giới tiền tệ, và do đó không được quy định như tương lai tiền tệ. Một số nhà giao dịch ngày thích thị trường tiền tệ trong khi những người khác lại thích đồng tiền.

Tương lai tiền tệ không bị ảnh hưởng bởi một số vấn đề mà thị trường tiền tệ chịu ảnh hưởng, chẳng hạn như môi giới tiền tệ giao dịch với khách hàng của họ, và giá không tập trung. Mặt khác, giao dịch ngoại hối linh hoạt hơn nhiều, cho phép các thương nhân tiếp cận với đòn bẩy cao và kinh doanh ở các vị trí rất cụ thể. Tương lai tiền tệ chỉ thương mại ở một quy mô hợp đồng, vì vậy thương nhân phải kinh doanh bội số đó. Ví dụ, việc mua một hợp đồng Euro FX có nghĩa là thương nhân đang nắm giữ 125.000 € một cách có hiệu quả. Trong thị trường ngoại hối thực tế, một nhà kinh doanh có thể giao dịch trong bội số của $ 1000, và do đó có thể tinh chỉnh vị trí của họ ở mức độ lớn hơn nhiều.

Một thị trường không tốt hơn một thị trường khác, nhưng có thể phù hợp với một nhà giao dịch (và kích cỡ tài khoản của họ) tốt hơn mặt khác.

Thanh toán, Phân phối và Lợi nhuận

Tiền tệ tương lai được dựa trên tỷ giá của một cặp tiền tệ và được thanh toán bằng tiền mặt. Ví dụ, thị trường kỳ hạn EUR được dựa trên tỷ giá hối đoái của đồng Euro với đô la Mỹ và có đồng Euro là đồng tiền cơ bản của nó.

Khi một hợp đồng tương lai EUR hết hạn, chủ sở hữu nhận được khoản tiền 125.000 euro bằng tiền mặt. Lưu ý rằng điều này chỉ xảy ra khi hợp đồng hết hạn. Thương nhân ngày thường không có hợp đồng tương lai cho đến khi hết hạn. Do đó, họ không nên tham gia giải quyết và sẽ không nhận được tiền tệ cơ bản.

Giao dịch trong ngày, và bất cứ ai giao dịch tương lai tiền tệ để đầu cơ / lợi nhuận, gặt hái lợi nhuận dựa trên sự chênh lệch giá giữa những gì họ mua hợp đồng và giá mà họ bán nó. Với tương lai, bạn cũng có thể bán trước và sau đó mua sau, thu lợi nếu giá giảm.

Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh tiền tệ được tính bằng chênh lệch giữa giá nhập cảnh và giá xuất cảnh (bằng xi), nhân với giá trị đánh dấu, nhân với số lượng hợp đồng mua bán.

Ví dụ, giả sử một nhà kinh doanh mua một hợp đồng Euro FX ở mức 1,2525 và sau đó bán nó ở mức 1,2545. Đây là lợi nhuận đánh vào 20, và mỗi lần đánh dấu trong hợp đồng đó là 12 đô la. 50. Do đó, lợi nhuận là $ 12. 50 x 20, nhân với số lượng hợp đồng mà thương nhân đã mua.

Mỗi hợp đồng tiền tệ có thể có giá trị đánh giá khác nhau. Điều này có thể được kiểm tra trên trang web trao đổi (CME, ví dụ).

Mức chênh lệch

Không nên nhầm lẫn với tỷ giá hối đoái tương lai với lợi nhuận / đòn bẩy vì nó áp dụng cho cổ phiếu hoặc thị trường tiền tệ cơ sở.

Với hợp đồng tương lai tiền tệ (hoặc bất kỳ hợp đồng tương lai nào), lợi nhuận đề cập đến số tiền mà nhà giao dịch phải có trong tài khoản của họ để mở một hợp đồng thương mại. Để thương mại một hợp đồng Euro FX, một nhà môi giới có thể yêu cầu thương nhân có ít nhất 2, 310 đến 3 000 đô la Mỹ trong tài khoản của họ, vì lợi nhuận có thể thay đổi theo người môi giới (mặc dù mức tối thiểu do trao đổi). Đó là để giữ một vị trí qua đêm. Nếu giao dịch trong ngày, người môi giới thường cung cấp lãi suất ưu đãi, thường chỉ cần duy trì số dư 500 đô la trong tài khoản trong khi giữ vị trí đó.

Mức chiết khấu không phải là chi phí. Hãy nghĩ về nó như là khoản tiền mà người môi giới giữ để bù đắp mọi tổn thất mà bạn phải gánh chịu đối với thương mại. Một khi giao dịch được đóng lại, bạn sẽ có thể sử dụng những quỹ đã bị hạn chế trở lại.

Các kỳ hạn tiền tệ phổ biến

Nhiều thị trường kỳ hạn phổ biến nhất dựa trên tiền tệ do CME (Chicago Mercantile Exchange) cung cấp, bao gồm:

EUR - Đồng tiền của đồng đô la Mỹ > GBP - Tỷ giá hối đoái của Anh so với đồng đô la Mỹ

CHF - Đồng Franc Thụy Sĩ so với đồng USD trong tương lai

• AUD - Đô la Úc so với đồng USD trong tương lai
• CAD -
• RP - Đồng tiền của đồng tiền Anh trong tương lai
• RF - Đồng tiền tệ của Thụy Sĩ trong tương lai Frank
• Nhiều cặp tiền tệ khác cũng được cung cấp để giao dịch thông qua hợp đồng tương lai.
• Lời cuối cùng về tương lai tiền tệ
• Tương lai tiền tệ là một cách điều tiết và tập trung để tham gia vào các phong trào thị trường tiền tệ. Tiền tệ tương lai di chuyển theo từng bước được gọi là ve, và mỗi đánh dấu của phong trào có giá trị. Làm thế nào nhiều ve được thực hiện hoặc bị mất trên thương mại xác định sự mất mát / lợi nhuận của thương mại. Để mở một giao dịch kỳ hạn tiền tệ, thương nhân phải có số vốn tối thiểu được ấn định trong tài khoản của mình, được gọi là margin. Có rất nhiều hợp đồng tương lai tiền tệ để giao dịch, và chi tiết kỹ thuật cho mỗi một nên được kiểm tra trên trang web trao đổi trước khi kinh doanh nó.