Sự khác biệt giữa Tăng trưởng và Đầu tư Giá trị là gì?

Là một nhà đầu tư, điều quan trọng cần lưu ý là có nhiều cách thông minh để kiếm tiền trên thị trường chứng khoán. Tại Wela, chúng tôi rất lớn về đầu tư thu nhập nhưng khi tìm kiếm một chiến lược đầu tư, tốt nhất nên thông báo về những rủi ro tiềm ẩn và sự khác biệt giữa từng cách tiếp cận. Ở đây chúng ta sẽ tập trung vào sự tăng trưởng và đầu tư giá trị, hai quy trình thiết yếu để nhận ra trong đầu tư chứng khoán.

Cả hai chiến lược thị trường đều nhằm mục đích mang lại lợi nhuận tốt nhất, vì vậy sự khác biệt thực sự giữa hai phương pháp này là trong cách tiếp cận của họ.

Một nhà đầu tư muốn cam kết một phần danh mục đầu tư trong một thời gian rất dài nên xem xét đầu tư tăng trưởng. Những khoản đầu tư này sẽ không mang lại lợi nhuận nhanh chóng nhưng khi họ trả hết thì có thể đáng để chờ đợi. Cổ phiếu tăng trưởng là cổ phần của các công ty có đà mạnh mẽ, sử dụng mọi nguồn lực để mở rộng sản phẩm hoặc dịch vụ của họ để tạo ra nhiều doanh thu hơn và chiếm lĩnh thị trường cụ thể đó. Các nhà đầu tư mua cổ phiếu này với kỳ vọng họ sẽ tăng đều trong giá và thu được lợi nhuận khi bán.

Hai ví dụ hiện tại của các cổ phiếu này là Amazon và Netflix. Cả hai công ty đều ưu tiên tiến bộ công nghệ và mở rộng cơ sở hạ tầng cho lợi nhuận trong một nỗ lực để thống trị các loại của họ. Thành công của họ đã dẫn đến giá trị cổ phiếu của họ tăng trong hai thập kỷ qua. Các doanh nghiệp này có thể thấy tỷ lệ giá và lợi nhuận cao hơn và tỷ lệ giá-cuốn sách cho thấy sự chắc chắn của thị trường về khả năng tiếp tục tăng lợi nhuận của công ty.

Trong khi các cổ phiếu tăng trưởng có tiềm năng mang lại lợi nhuận cao hơn, khi so sánh với các cổ phiếu giá trị, chúng có xu hướng biến động nhiều hơn. Rủi ro là sự sụt giảm giá đột ngột của cổ phiếu do lợi nhuận âm hay tin xấu về công ty. Vì vậy, hãy nhớ, sự biến động là một phần của trò chơi tăng trưởng - tiềm năng cao hơn lộn xộn đi kèm với nguy cơ cao hơn của downside nhưng hoang dã đu là một phần của đi xe.

Các khoản đầu tư giá trị được định nghĩa là các công ty có giá cổ phiếu không nhất thiết phản ánh giá trị của chúng. Giá trị các nhà đầu tư tích cực săn tìm cổ phiếu mà họ tin rằng đang bị đánh giá thấp bởi thị trường nhưng vẫn có một tiềm năng lớn. Các cổ phiếu này được phân tích bằng cách so sánh giá trị nội tại của công ty với giá trị thị trường hiện tại của nó. Giá trị nội tại của doanh nghiệp được xác định bằng cách đánh giá khía cạnh cơ bản của công ty bao gồm mô hình kinh doanh, quản lý, báo cáo tài chính và tình hình cạnh tranh. Khi giá trị bản chất của công ty cao hơn giá trị thị trường hiện tại, cổ phiếu được coi là một giá trị.

Đầu năm nay, Fit Bit công bố báo cáo hàng quý cho thấy doanh thu tăng 50% so với năm trước và dự đoán doanh thu tiếp tục tăng trưởng vào năm 2016.Tuy nhiên, vì công ty đã đầu tư rất nhiều cho R & D, thu nhập trên mỗi cổ phần đã giảm so với năm trước. Điều này dẫn đến việc giảm giá 19% trong giá cổ phiếu của Fit Bit, tạo ra cơ hội hoàn hảo cho các nhà đầu tư giá trị mua cổ phiếu có giá trị mạnh với mức chiết khấu đáng kể.

Để lặp lại, các nhà đầu tư tăng trưởng cần lưu ý rằng các cổ phiếu này phải là một phần của chiến lược dài hạn. Khi mua cổ phiếu của bạn, hãy chọn các công ty có sản phẩm hoặc dịch vụ mà bạn tin tưởng và gắn bó với họ khi thị trường biến động.

Mua và bán các cổ phiếu này dựa trên sự suy thoái trên thị trường sẽ làm bạn mất tiền trong tổn thất thực tế hoặc lợi nhuận từ việc đánh giá cổ phiếu trong tương lai. Giống như bất kỳ khoản đầu tư nào và trước khi mua bất kỳ cổ phiếu nào, hãy chắc chắn nghiên cứu tất cả các khía cạnh của công ty để đưa ra các quyết định đầu tư thông minh hơn cho danh mục của bạn.